Categoria: Articoli su Economia e Finanza

Questo articolo segue il precedente sui soldi degli italiani lasciati a marcire si proprio a marcire sui conti correnti e libretti bancari e postali.

Se avessimo investito mille euro 10 anni fa sulle Borse, sulle obbligazioni, sull’oro o lasciati sul conto corrente? Oggi quanto valgono , fonte dei dati “Il sole 24 Ore” e “AdviceOnly”.

Ricordo a tutti i risparmiatori italiani, che loro circa 1400 miliardi su 4200 parcheggiata sui conti correnti o sotto il materasso, sono convinti che così proteggono bene i loro risaprmi perchè è meglio evitare i mercati finanziari. Eppure, se si guarda la storia più o meno recente, si scopre che in termini di potere d’acquisto sono proprio il «materasso» e i conti correnti/libretti a svalutare veramente i risparmi. Non le Borse o le obbligazioni.

Mille euro lasciati sul conto corrente dieci anni fa, oggi infatti valgono (in termini di potere d’acquisto e dunque considerando l’inflazione) solo 875 euro. Mentre gli stessi mille euro investiti sempre 10 anni fa sulle Borse globali oggi ammontano (sempre in termini di potere d’acquisto) a 2.241 euro. E se investiti sulle obbligazioni globali risultano diventati 1.156 euro.
La crisi, la crisi intanto dopo 10 anni i soldi BEN investiti sui mercati azionari di tutto il mondo sono moltiplicati X 2

AZIONI E BOND BATTONO IL CASH

Quanto sarebbero diventati 1000 euro investiti in azioni, bond e cash in vari archi temporali. Performance in termini reali, cioè tenendo conto dell’inflazione. Dati in euro. (Fonte: AdviseOnly)

Questi calcoli, realizzati per Il Sole 24 Ore da AdviseOnly, non vanno fraintesi. Non vogliono infatti dire che i mercati finanziari non abbiano rischi. O che garantiscano guadagni facili. O che le performance passate siano indicative del futuro. Tutt’altro, sia chiaro. Questi numeri mostrano però che i mercati finanziari non sono qualcosa da evitare a tutti i costi come tanti italiani fanno. Guardando i dati e le performance di tutte le principali asset class, si può infatti avere una prospettiva diversa rispetto alla retorica spesso dominante. Una prospettiva utile. Perché i numeri che arrivano dai mercati questo raccontano: mettere i soldi sotto il materasso è il modo migliore per perderli, per farli erodere da quel tarlo invisibile e silenzioso chiamato inflazione. Investirli sui mercati, con una buona diversificazione, può offrire invece migliori opportunità.

Il Contante vede solo una lenta e inesorabile erosione del potere d’acquisto: mille euro in 20 anni si sarebbero praticamente dimezzati. Ripetiamo: questo è in termini reali, tenendo costo dell’inflazione. Significa insomma che mille euro sotto il materasso sarebbero ancora mille euro nominali, ma il loro potere d’acquisto si sarebbe dimezzato. E sui conti correnti l’erosione non cambia: ormai i rendimenti medi sono – secondo Bankitalia – pari a 0,37% e i costi di gestione sono saliti a 86,90€ medi annui.

Il potere della diversificazione
Se questi sono i dati generali, nello specifico non tutti i mercati sono andati bene. Mille euro investiti nella Borsa di Milano 20 anni fa, per non andare troppo lontano, oggi equivarrebbero in termini reali a 676 euro. Un’erosione del potere d’acquisto non pari a quella del cash, ma neppure minima. Ma la Borsa di Milano è l’unica che in un arco temporale così lungo avrebbe bruciato i risparmi: i mercati emergenti, le azioni europee, quelle Usa o giapponesi, ma anche le obbligazioni emergenti o Usa hanno infatti tutti regalato performance positive in 20 anni. E anche in archi temporali più brevi. Questo dimostra che bisogna sempre evitare di puntare non solo su un unico titolo, ma anche su un unico mercato: diversificando si riducono i rischi.

Quanto valgono oggi 1000 euro investiti in varie asset class in diversi archi temporali. Performance in termini reali, cioè tenendo conto dell’inflazione. Dati in euro. (Fonte: AdviseOnly)

Alla fine cari italiani, le soluzioni per risolvere le vostre esigenze e raggiungere i vostri obiettivi ci sono, quello che dovete fare è una bella PIANIFICAZIONE del vostro denaro.
Il fai da te lo sconsiglio, meglio rivolgersi ad uno specialista del risparmio.

Daniele Bioletto Consulente Finanziario – Specialista Vita

Gli italiani sono ansiosi quando si devono occupare di investimenti. Non sanno valutare la pericolosità degli strumenti e scelgono soprattutto sulla base dei consigli degli amici. E’ ora di cambiare.

I risparmiatori italiani devono capire che bisogna affidarsi ad un esperto finanziario assicurativo e che devono pagare il lavoro svolto dal professionista.

Permettetemi un paragone per me appropriato ma un pò forte, tra un Consulente Finanziario ed un Dottore Specialista.

Il Dottore si occupa di un argomento importante la Salute.

Il paziente va dal medico solo quando sta male, potrebbe andarci prima per fare una visita di controllo ed evitare di stare male? Si, ma non lo fa.

Dal medico pretende che risolva il suo problema di salute, grave rischia la vita oppure semplice come la tosse.

Il medico la prima cosa che fa, sono delle domande prima generiche e poi sempre più precise, ascolta le risposte, valuta la situazione (legge gli esami clinici) in base alla sua esperienza e quella dei suoi colleghi, ed infine emette la diagnosi.

La diagnosi a volte è la cura definitiva altre volte è richiedere ulteriori accertamenti, in altri casi deve dire che non esiste la cura.

Il medico compila la parcella, il paziente accetta sempre la diagnosi, non può fare diversamente e anche se non soddisfatto o contento, PAGA il dottore.

Il Consulente Finanziario si occupa di un argomento importante il Risparmio, il denaro che non da la felicità ma in caso di problemi esempio: di Salute può aiutarci in modo diretto pagando la prestazione sanitaria o in modo indiretto pagando il premio della polizza assicurativa che provvede a pagare la prestazione sanitaria.

Il Consulente Finanziario è una persona esperta, che ha una qualifica professionale riconosciuta dallo Stato italiano, che per lavorare paga di tasca propria gli organi pubblici di controllo, terze parti, Consob e APF che controllano che faccia bene il suo lavoro a tutela dei clienti/risparmiatori/investitori.

Il cliente va dal CF solo dopo che con il fai da te, con il parere degli amici e con la sua banca, di cui è sempre il miglior cliente, ha avuto perdite, è stato fregato, ecc. e vuole non delle risposte come dal Medico, ma che il CF recuperi tutti i suoi risparmi persi, ovviamente senza rischio, con la garanzia che da adesso non perderà il proprio denaro e che i rendimenti siano fuori mercato e che ogni anno guadagni sempre.

Il Consulente inizia con il fare domande generali quali: composizione del nucleo famigliare? Chi porta a casa il reddito? A quanto ammonta il reddito famigliare? Se il cliente è in casa di proprietà o affitto? Ecc. Poi passa a domande più precise: A quali progetti e/o esigenze serve il risparmio (per i figli, casa, pensione, non si sa mai, ecc.)? Quanto tempo abbiamo a disposizione per realizzare i progetti? Quale capacità di sopportazione di eventuali oscillazioni negative ha il risparmiatore? Ecc.

Il CF ascolta con attenzione, valuta la situazione, predispone un piano sia finanziario (allocazione del risparmio) sia temporale e lo espone al risparmiatore tramite la Raccomandazione di investimento.

Per il risparmiatore è tutto finito, NO.

Il CF spiega al cliente che il suo lavoro come quello del Medico non ha certezze e che deve essere pagato.

Come il risparmiatore può pagare il lavoro svolto, tramite una parcella oppure tramite una percentuale sui costi che il risparmiatore deve sostenere per l’esecuzione della Raccomandazione di investimento (commissioni di sottoscrizione degli strumenti finanziari).

Infine il CF spiega al risparmiatore che dopo la sottoscrizione del contratto, lui continuerà a seguire il risparmiatore nel tempo e che il suo lavoro sarà pagato o con emissione di parcella o con una percentuale dei costi sostenuti dal risparmiatore come commissioni di gestione degli strumenti finanziari sottoscritti.

Questo è il corretto modo di gestire il proprio risparmio.

Le statistiche precise sulla situazione italiana leggi l’articolo su MorningStar
http://www.morningstar.it/it/news/161949/quel-rischio-che-nessuno-conosce.aspx

Buon giorno, cari lettori, sono passati 10 anni da quando nel 2007 i lavoratori dipendenti italiani hanno dovuto scegliere se investire il proprio TFR acquisendone il possesso e il controllo oppure lasciarLo in azienda perdendone il possesso e il controllo.

Bene anzi MALE, l’80% ha deciso di lasciarlo in azienda sbagliando clamorosamente, facendo la scelta meno efficiente.

Vediamo gli svantaggi/rischi del TFR in un azienda con meno di 50 dipendenti allo 01/07/2007:

1. Fallimento dell’azienda, il TFR viene erogato dal Fondo di Garanzia che NON garantisce il 100% del montante di ogni dipendente, cioè il lavoratore può prendere meno soldi di quanto gli spetta e non può farci niente.
2. Il TFR viene erogato dall’azienda in base alle disponibilità del momento (l’azienda ha un obbligo di liquidazione fino al 10% della forza lavoro oltre decide lei), quindi può avvenire a tranche, di importi variabili e prolungato nel tempo e NON tutto (quello stabilito dalla legge) subito come servirebbe al lavoratore.
3. Il TFR può essere dato al lavoratore dopo almeno 8 anni di servizio presso la stessa azienda per 3 motivi: acquisto e/o ristruttuzione casa propria o dei figli, spese sanitarie gravi nella misura massima del 70% di quello accantonato e rispettando sempre le regole del punto 2.
4. Il TFR può essere ottenuto una sola volta nel corso del rapporto di lavoro.
5. La rivalutazione del TFR è calcolata in base alla formula 1,5% + 75% dell’inflazione, e viene fatta il giorno 31/12 con riferimento all’anno precedente, cioè il 31/12/2016 è stato aggiornato il rendimento del TFR al 31/12/2015 per vedere quello del 2016 dobbiamo aspettare il 31/12/2017.
6. Il TFR viene tassato con l’applicazione dell’aliquota media IRPEF calcolata sugli ultimi 5 anni di reddito del lavoratore. Minimo 23% massimo 43%.
7. Il rendimento del TFR Netto dal 01/01/2007 al 31/12/2016 è stato del 25,22%.

Vediamo ora gli svantaggi/rischi del TFR in un azienda con più di 50 dipendenti allo 01/07/2007:

1. Il TFR viene versato in un fondo di tesoreria presso il ministero dell’economia, questi soldi vengono prelevati ed utilizzati (senza essere reintegrati) dallo Stato per i più disparati motivi: coprire la spesa corrente, rimborsi elettorali, alle Poste, per colmare il debito con le Ferrovie, ecc..
2. Il TFR viene erogato dall’INPS, che richieda all’azienda di anticiparli in base alle disponibilità aziendali del momento (l’azienda ha un obbligo di liquidazione fino al 10% della forza lavoro oltre decide lei), quindi può avvenire a tranche, di importi variabili e prolungato nel tempo e NON tutto (quello stabilito dalla legge) subito come servirebbe al lavoratore.
3. Il TFR può essere dato al lavoratore dopo almeno 8 anni di servizio presso la stessa azienda per 3 motivi: acquisto e/o ristruttuzione casa propria o dei figli, spese sanitarie gravi nella misura massima del 70% di quello accantonato e rispettando sempre le regole del punto 2.
4. Il TFR può essere ottenuto una sola volta nel corso del rapporto di lavoro.
5. La rivalutazione del TFR è calcolata in base alla formula 1,5% + 75% dell’inflazione, e viene fatta il giorno 31/12 con riferimento all’anno precedente, cioè il 31/12/2016 è stato aggiornato il rendimento del TFR al 31/12/2015 per vedere quello del 2016 dobbiamo aspettare il 31/12/2017.
6. Il TFR viene tassato con l’applicazione dell’aliquota media IRPEF calcolata sugli ultimi 5 anni di reddito del lavoratore. Minimo 23% massimo 43%.
7. Il rendimento del TFR Netto dal 01/01/2007 al 31/12/2016 è stato del 25,22%.

Vediamo ora il TFR in un Fondo Pensione:

1. Circa la possibilità di fallimento è la stessa legge che esclude questa possibilità. L’ Art 15 comma 5 dlvo 252/05 così recita:
   “ Ai fondi pensione si applica esclusivamente la disciplina dell’amministrazione straordinaria e della liquidazione coatta amministrativa, con esclusione del fallimento, ai sensi degli articoli 70, e seguenti, del testo unico delle leggi in materia bancaria e creditizia di cui al decreto legislativo 1° settembre 1993, n. 385, e succes-sive modificazioni ed integrazioni, attribuendosi le relative competenze esclusivamente al Ministro del lavoro e delle politiche sociali ed alla COVIP.”
   Come si vede il lavoratore ha una tutela in più rispetto al cittadino che fa investimenti con altre modalità, magari per lo stesso scopo.
   Il decreto legislativo sulla previdenza complementare obbliga i Fondi a versare i contributi degli aderenti e le quote di Tfr presso una Banca Depositaria che poi saranno investiti da un gestore finanziario esterno. Anche in questo caso la tutela è massima. I titoli depositati in una banca senza possedere azioni dell’istituto stessi, questi sono solo conservarti nel deposito di una banca e non corrono alcun rischio. Il bail-in non colpisce gli asset finanziari non emessi dalla banca depositaria. Ma i fondi non possono acquistare neppure  titoli della banca depositaria ed è un’ottima scelta.
2. Il TFR viene erogato dal fondo pensione, sempre e quante volte vuole il lavoratore, per Spese sanitarie in qualsiasi momento, per acquisto e/o ristruttuzione casa propria o dei figli e per ulteriori esigenze senza giustificazione passati 8 anni dalla data di prima adesione ad una qualunque forma di previdenza complementare.
3. La rivalutazione del TFR è dipendente dalla tipologia di gestione finanziaria scelta dal lavoratore con la possibilità di investire anche in linee garantite.
4. Il TFR viene tassato con l’applicazione dell’aliquota variabile tra il 15% ed il 9% in caso di cessazione definitiva dell’attività lavorativa o per periodi superiori ai 13 mesi di inoccupazione o per spese sanitarie stabilite dal S.S.N.. Negli altri casi di anticipazione aliquota fissa pari al 23%.
5. Il rendimento del TFR nei fondi pensione dal 01/01/2007 al 31/12/2016 è stato mediamente del 25% superiore a quello in azienda, nonostante tutte le grandi crisi che si sono susseguite negli anni e di cui ancora oggi qualcuno dice di vederne gli effetti, NON SU RENDIMENTI DEI FONDI PENSIONE.
   

La scelta contrarian fatta dal 20% dei lavoratori si è rivelata quella vincente.

Infatti i lavoratori iscritti ai fondi pensione oltre ad aver avuto dei guadagni molto buoni, hanno potuto usare i propri conti previdenziali per attingere risorse con cui affrontare le necessità quotidiane, comprese la perdita del posto di lavoro.

Riflessione finale, ma se razionalmente è così conveniente l’adesione ai fondi pensione, perchè oggi solo una minoranza vi aderisce?
L’errore stà nella volontarietà, che lascia soli i lavoratori, liberi più spesso di sbagliare che di fare il proprio interesse.

ALLORA

fatevi guidare da un consulente finanziario previdenziale indipendente che ha ben chiara la sua missione: aiutare i propri clienti a guadagnare, secondo una corretta pianificazione famigliare/previdenziale senza mai dimenticare la finalità prima della consulenza: la tutela dei propri clienti.

Daniele Bioletto Consulente finanziario di Consultinvest Investimenti Sim

Riporto un articolo tratto da Risparmiamocelo.it

“C’era una volta un tacchino, … vi chiederete e questo cosa c’entra con l’investimento e con gli investimenti sicuri? Tra poco lo scoprirete.

Dall’ultima indagine Consob emerge che gli italiani hanno un obiettivo: investire in prodotti ad alto rendimento e basso rischio. E’ giusto fare chiarezza: la ricerca dell’investimento sicuro ma redditizio è una costante, ed è frutto soprattutto della scarsa alfabetizzazione finanziaria dei risparmiatori. Il mondo della finanza non è ancora riuscito ad inventare questo tipo di prodotto anche se nel corso degli anni molto spesso le promesse di chi confeziona prodotti di investimento cercano di cavalcare questi bisogni: “Cedola garantita 3%”, “Obbligazioni bancarie con rendimento del 4%”, “conti deposito”.

Ne abbiamo parlato più volte nelle pagine di questo blog per cercare di trasmettere due concetti:

–       chi vi promette rendimenti senza rischi sta bluffando;

–       il rischio è una componente certa dell’investimento e deve essere gestito, evitarlo non è né possibile né conveniente.

Nel video, grazie alla metafora del tacchino di Bertrand Russel cerchiamo di capire come il passato di un investimento sia un pessimo consigliere per le scelte future e ciò che si è dimostrato sicuro e privo di rischio in realtà può riservare brutte sorprese per gli investitori. Sui mercati finanziari spesso i movimenti sono imprevedibili dunque, se il passato di un investimento ce lo fa percepire come stabile e poco volatile è sbagliato inferire che sarà così per sempre.

E’ dunque sbagliato andare alla ricerca dell’investimento sicuro, è necessario invece capire quali sono le nostre esigenze. quali sono i rischi che corriamo se investiamo in determinati prodotti finanziari e come gestirli affinché diano maggior valore nel tempo.”

La filosofia di investimento che sta alla base di tutti i servizi da me offerti, è fondata sulla Consulenza finanziaria.
Offro un servizio di consulenza di alta qualità, basata sulla continua ricerca delle soluzioni di investimento migliori, in funzione delle esigenze del Cliente.
Avvalendomi di una vasta gamma di strumenti di investimento, mi rivolgo ad Investitori che desiderano essere protagonisti delle proprie scelte e che cercano un Partner in grado di suggerire le opportunità periodicamente disponibili sui mercati finanziari e gli strumenti più adatti a raggiungere gli obiettivi di investimento definiti.

Vi ricordo che è possibile la consulenza Advice, cioè i vostri risparmi restano dove sono ma vengono trovati i corretti strumenti finanziari e non quelli che servono o rendono solo alla banca.

Buon giorno, oggi parliamo di “LIBRETTO COOP“, chi pensa sia un libretto di risparmio come quelli bancario e postale, commette un grave errore.

Il prestito sociale COOP è stato oggetto di servizi giornalistici del “Fatto Quotidiano” e di “Report Rai 3” nei quali si parlava di risparmio svanito nel nulla per decine di migliaia di soci COOP che hanno perso tutto. Nei casi recenti delle banche italiane, nessun correntista o proprietario di libretto bancario fino a 100mila euro ha perso 1 centesimo€, nei libretti COOP hanno perso tutto saldo zero€.

Il libretto di risparmio è uno strumento di investimento semplice che consiste nel depositare denaro presso un istituto di credito sul quale maturano interessi, in cui l’unico rischio è rappresentato dall’insolvenza della banca.

Il rischio è mitigato:

• dalla normativa bancaria stringente che costringe le banche a maggiori obblighi di trasparenza.
• dal FONDO INTERBANCARIO TUTELA DEL DEPOSITO. In caso di fallimento della banca ti viene restituito comunque il capitale investito fino ad un massimo di 100.000 euro per depositante.

Nel caso della Coop invece le cose non stanno proprio in questo modo. Benché le modalità operative, versamenti, prelievi ed annotazioni delle operazioni avvengano con la stessa modalità prevista per il libretto di risparmio, ecco perché viene denominato  “libretto coop”, dal punto di vista giuridico siamo dianzi a due forme di risparmio totalmente differenti.

Quanto praticato dalla Coop è un vero e proprio prestito sociale Coop. Ciò significa che quando versi il tuo capitale sul conto corrente della Coop, lo stai facendo nella natura di socio e te ne assumi tutti i rischi.

Anche in questo caso la restituzione del capitale è legata al rischio di insolvenza della cooperativa. Ma con la netta differenza che la Coop non essendo riconosciuta come ente dedito  alla raccolta ed alla gestione del risparmio, non può aderire al fondo di garanzia.

I vostri soldi quindi sono meno sicuri!

Infine la mancata autorizzazione alla raccolta ed alla gestione del risparmio non sottopone la Coop ad attività di vigilanza da parte della Banca d’Italia, né richiede maggiori obblighi di trasparenza in termini di informativa contabile.

Un consiglio per tutti, quando hai dei dubbi rivolgiti sempre ad una persona esperta…Ogni famiglia dovrebbe avere esattamente come accade per il medico, commercialista e avvocato, un consulente finanziario di propria fiducia.